Aumento delle aliquote di ritenuta sui depositi: quali opzioni per gli investitori?

Nei primi mesi del 2024, le banche hanno offerto ai titolari di depositi proposte interessanti con tassi di interesse elevati. Tuttavia, nell'ultimo trimestre dell'anno, con l'avvio del ciclo di tagli dei tassi da parte della Banca Centrale, si è registrato un calo dei tassi di interesse sui depositi.

Attualmente, sul mercato vengono offerti tassi di interesse che variano tra il 35% e il 49,5%. Tuttavia, man mano che il processo di riduzione dei tassi prosegue, si osserva che le banche stanno fissando tassi più bassi per i depositi a lungo termine.

NUOVE ALIQUOTE SULLA RITENUTA DEI DEPOSITI

Secondo la normativa pubblicata nella Gazzetta Ufficiale, le aliquote di ritenuta applicate sui rendimenti dei depositi sono state aumentate. Le nuove aliquote sono le seguenti:

Depositi con scadenza fino a 6 mesi: dal 10% al 15%

Depositi con scadenza fino a 1 anno: dal 7,5% al 12%

Depositi con scadenza superiore a 1 anno: dal 5% al 10%

Questa misura, aumentando la tassazione sui rendimenti dei depositi, potrebbe ridurre i redditi netti da interessi.

IL VANTAGGIO FISCALE DEI FONDI AZIONARI PERSISTE

Anche le aliquote di ritenuta per i fondi del mercato monetario, i titoli di debito e i fondi di metalli preziosi sono state aumentate:

Fondi del mercato monetario: dal 10% al 15%

Fondi variabili: dal 10% al 15%

Fondi di metalli preziosi: dal 10% al 15%

Fondi di fondi: dal 7,5% al 12%

Tuttavia, per i fondi azionari, l'aliquota di ritenuta continuerà ad essere applicata allo 0%.

QUAL È IL RENDIMENTO MENSILE DI UN DEPOSITO DA 1 MILIONE DI TL?

Con i nuovi tassi di interesse, il rendimento netto mensile di un deposito da 1 milione di TL si attesta su livelli compresi tra circa 35 mila e 39 mila TL.

Mentre i guadagni netti diminuiscono a seguito dell'aumento della ritenuta, gli investitori potrebbero iniziare a uscire dai depositi per orientarsi verso i fondi azionari.

DOVE ANDRÀ IL CAPITALE IN USCITA DAI DEPOSITI?

Con l'aumento delle aliquote di ritenuta e il calo dei tassi di interesse, si prevede che gli investitori si orienteranno verso strumenti alternativi.

Secondo il consulente fiscale giurato ed economista Muhammet Bayram:

Sebbene i tassi di interesse sui depositi continuino a essere interessanti, i fondi azionari diventano più redditizi poiché offrono un vantaggio fiscale.

Poiché i Depositi Protetti dal Tasso di Cambio (KKM) scadranno alla fine del 2025, l'interesse degli investitori verso la borsa e i fondi azionari aumenterà.

QUAL È LA STRATEGIA PIÙ REDDITIZIA PER I TITOLARI DI DEPOSITI?

Secondo gli economisti, i titolari di depositi possono ottenere rendimenti più elevati durante il processo di riduzione dei tassi investendo il proprio denaro in depositi a breve termine.

Metodo consigliato:

Ottenere rendimenti dai depositi con scadenze a 32 giorni e, alla scadenza, rinnovare il vincolo sulla stessa durata

Sfruttare il vantaggio fiscale orientandosi verso la borsa e i fondi azionari

COME SI CONFIGURERANNO GLI INVESTIMENTI IN DEPOSITI NEL NUOVO PERIODO?

Con l'aumento della ritenuta, le opzioni per gli investitori si restringono. Tuttavia, i depositi in TL, che offrono ancora un rendimento reale tra il 35% e il 40%, continuano a rappresentare un porto sicuro.

Tuttavia, nel lungo periodo, si prevede che la borsa, i fondi azionari e gli investimenti basati su valuta estera diventeranno più attraenti. Si prevede che la Borsa di Istanbul sarà la prima destinazione del capitale in uscita dai depositi.